5 استدلال برای صعود با وجود رسیدن قیمت بیت کوین به 53 هزار دلار

علیرغم نوسانات قیمت بیت کوین و پایین ترین سطح پنج ماهه، چندین شاخص کلیدی نشان می دهد که گاوها ممکن است همچنان دست بالا را داشته باشند، که اشاره به احیای مجدد بالقوه در مسیر قیمت بیت کوین دارد.

واگرایی صعودی چشم انداز بازگشت بیت کوین را افزایش می دهد

بیت کوین در این ماه با شروعی پرتلاطم روبرو شده است و بیش از 10.50 درصد سقوط کرده و تا 7 ژوئیه در حدود 57000 دلار بود. در پایین ترین نقطه خود، BTC به 53550 دلار رسید، ضررهای آن ناشی از ترس از رکود بازار به دلیل بازپرداخت مداوم بیش از 140000 Mt. Gox بود. BTC به مشتریان خود و انحلال BTC دولت آلمان.

آخرین کاهش قیمت بیت کوین با واگرایی فزاینده بین کاهش قیمت ها و افزایش شاخص قدرت نسبی (RSI) همراه بود. این واگرایی معمولاً نشان می دهد که فشار فروش در حال تضعیف است، حتی اگر قیمت همچنان به افت ادامه دهد.

در تحلیل تکنیکال، این سناریو اغلب نشان‌دهنده یک معکوس بالقوه یا کاهش سرعت در روند نزولی کنونی است، که نشان می‌دهد بیت کوین ممکن است به زودی با بازگشت احساسات بازار به سمت صعودی، بازگشتی را تجربه کند.

چکش صعودی، RSI بیش از حد فروش شد

دو شاخص فنی کلاسیک دیگر از سناریوی برگشت صعودی پشتیبانی می کنند. ابتدا، بیت کوین در 5 ژوئیه یک الگوی شمعی چکشی صعودی را تشکیل داد که مشخصه آن یک بدنه کوچک در انتهای بالای شمع روزانه، با سایه پایینی بلند و سایه بالایی کمی است. وضعیت مشابهی در ماه مه دیده شد.

ثانیا، قرائت روزانه RSI بیت کوین در نزدیکی آستانه اشباع فروش 30 قرار دارد، که اغلب قبل از یک دوره تجمیع یا بازیابی است. تحلیلگر Jacob Canfield پیش‌بینی می‌کند که این شاخص می‌تواند نشان‌دهنده بازگشت مجدد باشد و بیت کوین به طور بالقوه به «بالاترین محدوده قبلی» خود یعنی بیش از 70000 دلار باز می‌گردد.

شرط بندی های وال استریت روی کاهش نرخ در سپتامبر افزایش یافت

توانایی بیت کوین برای از سرگیری روند صعودی خود در هفته های آتی به دلیل افزایش احتمالات نرخ بهره در ماه سپتامبر بیشتر می شود.

بر اساس داده‌های جمع‌آوری‌شده توسط CME، تا 7 ژوئیه، معامله‌گران وال استریت احتمال 72 درصد کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو را تا 25 واحد پایه مشاهده کردند. یک ماه پیش، احتمال مشابه 46.60 درصد بود.

انتظارات برای کاهش نرخ بهره به دلیل کاهش سرعت استخدام در ایالات متحده افزایش یافته است.

هنگامی که بازار کار ضعیف می شود، فدرال رزرو اغلب کاهش نرخ بهره را برای تحریک فعالیت های اقتصادی در نظر می گیرد. نرخ‌های بهره پایین‌تر معمولاً برای بیت‌کوین و سایر دارایی‌های پرریسک‌تر صعودی هستند، زیرا سرمایه‌گذاری‌های ایمن سنتی مانند اسناد خزانه‌داری ایالات متحده را کمتر جذاب می‌کنند.

سرمایه گذاران بیت کوین ETF پس از کاهش ماه جولای باز می گردند

یکی دیگر از شاخص های صعودی برای بازار بیت کوین، از سرگیری جریان های ورودی به صندوق های قابل معامله در بورس بیت کوین (ETF) مستقر در ایالات متحده پس از دو روز خروج متوالی است.

در 5 ژوئیه، زمانی که ایالات متحده داده های ضعیف بیکاری را گزارش کرد، طبق داده های Farside Investors، این صندوق ها مجموعا 143.10 میلیون دلار بیت کوین جذب کردند که نشان دهنده افزایش ریسک در بین سرمایه گذاران وال استریت است.

صندوق بیت کوین Fidelity Wise Origin (FBTC) با 117 میلیون دلار پیشتاز این سرمایه گذاری شد. بیت‌وایز بیت‌کوین ETF (BITB) ورودی خالص 30.2 میلیون دلاری داشت و ARK 21Shares Bitcoin ETF (ARKB) همراه با VanEck Bitcoin Trust (HODL) به ترتیب 11.3 و 12.8 میلیون دلار ورودی را ثبت کردند.

در مقابل، Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) خروجی خالص 28.6 میلیون دلاری را تجربه کرد.

عرضه پول ایالات متحده دوباره در حال گسترش است

نشانه های صعودی بیشتر برای بیت کوین از افزایش اخیر عرضه M2 ایالات متحده ناشی می شود، معیاری برای عرضه پول که شامل پول نقد، سپرده های چک و پول تقریباً قابل تبدیل آسان مانند سپرده های پس انداز، اوراق بهادار بازار پول و سایر سپرده های مدت دار است.

تا ماه مه 2024، عرضه پول M2 تقریباً 0.82٪ در سال نسبت به سال افزایش یافت و کاهش کل آن را از اوج کاهش 4.74٪ در اکتبر 2023 به حدود 3.50٪ کاهش داد.

رشد عرضه M2 برای بیت کوین صعودی است زیرا نقدینگی را در اقتصاد افزایش می دهد. پول بیشتر در گردش منجر به سرمایه گذاری بیشتر در دارایی های پرریسک تر مانند بیت کوین می شود، زیرا سرمایه گذاری های سنتی مانند پس انداز و اوراق قرضه بازده کمتری را ارائه می دهند.

کاپیتولاسیون ماینر بیت کوین به پایین بودن قیمت بیت کوین اشاره دارد

معیارهای کاپیتولاسیون ماینر بیت کوین به سطوحی نزدیک می شوند که در پایین ترین سطح بازار پس از سقوط FTX در اواخر سال 2022 مشاهده می شود، که نشان دهنده پایین بودن بالقوه برای BTC است. تسلیم ماینر زمانی اتفاق می‌افتد که ماینرها عملیات خود را کاهش دهند یا بخشی از بیت کوین و ذخایر استخراج شده خود را بفروشند تا سرپا بمانند، بازدهی کسب کنند یا در برابر قرار گرفتن در معرض بیت کوین محافظت کنند.

تحلیلگران بازار طی ماه گذشته چندین نشانه از تسلیم شدن را برجسته کرده اند که طی آن قیمت بیت کوین از 68791 دلار به 53550 دلار کاهش یافت. یکی از نشانه های قابل توجه کاهش قابل توجه در هش بیت بیت کوین است - کل توان محاسباتی که شبکه بیت کوین را ایمن می کند.

هش ریت 7.7 درصد کاهش یافته است و پس از ثبت رکورد در 27 آوریل به پایین ترین حد چهار ماهه 576 EH/s رسیده است. این کاهش نشان می دهد که برخی از ماینرها در حال کاهش فعالیت هستند که نشان دهنده استرس مالی در جامعه ماینینگ پس از نصف شدن است. .

با خروج ماینرهای ضعیف‌تر از بازار یا کاهش فعالیت‌ها، ماینرهای رقابتی‌تر سود بیشتری خواهند دید که به طور بالقوه عملیات آنها را تثبیت می‌کند و نیاز به فروش بیت کوین را کاهش می‌دهد. این معیارها نشان می دهد که بازار بیت کوین ممکن است به پایین ترین سطح خود نزدیک شود، مشابه چرخه های قبلی که فروش ماینرها و کاهش های عملیاتی قبل از بهبود بازار انجام می شد.