پیش بینی هفتگی پوند - 31 آگوست 2024

پیش بینی هفتگی پوند: خریداران پوند استرلینگ پیش از اشتغال غیرکشاورزی ایالات متحده با فرسودگی روبرو هستند

پوند استرلینگ در برابر دلار آمریکا به بالاترین سطح خود در بیش از دو سال گذشته رسید، سپس کاهش یافت.

جفت ارز GBP/USD می تواند کاهش رشد را پیش از داده های کلیدی اشتغال ایالات متحده افزایش دهد.

پوند استرلینگ محدوده خرید بیش از حد در شاخص قدرت نسبی (RSI) روزانه را کاهش داده است، اما خریداران محتاط به نظر می رسند.

پوزیشن های خرید پوند استرلینگ (GBP) در برابر دلار آمریکا (USD) بدون کاهش باقی ماند و جفت ارز GBP/USD را به اوج 29 ماهه بالای 1.3250 رساند پیش از اینکه فروشندگان در نیمه دوم هفته با کنترل خود مبارزه کنند.

پوند استرلینگ معامله دو طرفه خوبی داشت

جفت ارز GBP/USD سرعت رشد هفته قبل را افزایش داد و بالاترین رقم در 29 ماه گذشته را در 1.3266 ثبت کرد، ازآنجاییکه کاهش دلار آمریکا در اوایل هفته افزایش یافت. اظهارات سختگیزانه جرمی پاول، رئیس فدرال رزرو ایالات متحده در سمپوزیوم جکسون هول در 23 آگوست همچنان به افزایش انتظارات مبهم در مورد کاهش احتمالی نرخ بهره در اواخر سال جاری ادامه داد و درد دلار را تشدید کرد.

پاول به وضوح تایید کرد که چرخه تسهیل فدرال رزرو در ماه سپتامبر آغاز می شود و خاطرنشان کرد که "زمان تعدیل سیاست های پولی فرا رسیده است. مسیر حرکت مشخص است و زمان و سرعت کاهش نرخ بهره به داده های دریافتی و چشم انداز در حال تحول و توازن خطرات بستگی دارد." شاخص دلار آمریکا (DXY) علی‌رغم انعطاف‌پذیری که بازده اوراق قرضه خزانه‌داری ایالات متحده در بحبوحه فروش اوراق قرضه دولتی قوی نشان داد، در روز سه‌شنبه به پایین‌ترین سطح خود در سیزده ماه گذشته رسید.

تشدید تنش های ژئوپلیتیکی بین اسرائیل و ایران نیز نتوانست تقاضای پناهگاه برای دلار را برطرف کند. اسرائیل روز یکشنبه یک حمله هوایی پیشگیرانه به حزب الله در جنوب لبنان انجام داد و بنا بر گزارش ها از 100 جنگنده جت برای ضربه زدن به 40 نقطه استفاده کرد، درحالیکه گفته می شود حزب الله یک حمله موشکی در مقیاس وسیع به شمال و مرکز اسرائیل با هدف مورد نظر موساد، سازمان جاسوسی اسرائیل انجام داد.

با این حال، پس از آن که رافائل بوستیک، رئیس بانک فدرال آتلانتا نسبت به اولین کاهش نرخ بهره در سپتامبر کاهش یافت، موج به نفع خریداران دلار تغییر کرد و خاطرنشان کرد که «تورم سریعتر از حد انتظار کاهش یافته است، بیکاری فراتر از آنچه تصور می شد افزایش یافته است. این بدان معنی است که ما باید کاهش نرخ بهره را به سه ماهه سوم بکشیم.»

علاوه بر این، فروش سهام فناوری به دلیل پیش‌بینی ناامیدکننده‌ی فروش توسط غول هوش مصنوعی آمریکایی، انویدیا، جریان‌های امنی را به دلار آمریکا هدایت کرد و باعث اصلاح جدیدی در جفت ارز GBP/USD از بالاترین قیمت‌های چند ساله شد. علاوه بر این، افزایش شرط‌بندی‌ها برای کاهش نرخ بهره در سپتامبر توسط بانک مرکزی اروپا (ECB) به فروش EUR/USD دامن زد و به ضرر پوند استرلینگ، دلار را افزایش داد.

تجدید نظر صعودی در داده های تولید ناخالص داخلی (GDP) سه ماهه دوم ایالات متحده در روز پنجشنبه نیز به خوش بینی مجدد در اطراف دلار کمک کرد، درحالیکه جفت ارز GBP/USD از 1.3200 خارج شد.

اقتصاد ایالات متحده در سه ماهه گذشته با سرعت سالانه 3 درصد رشد کرد که توسط مخارج مصرف کننده قوی و سرمایه گذاری تجاری تقویت شد که به میزان اولیه 2.8 درصدی دولتی افزایش یافت. بر اساس گزارش FedWatch Tool گروه CME، اکنون بازارها با احتمال 33 درصدی کاهش 50 واحد پایه (bp) در ماه آینده قیمت گذاری می کنند.، که کمتر از 38 درصدی که در ابتدای هفته مشاهده شد است.

این جفت ارز در آخرین روز معاملاتی هفته در پایین‌ترین سطح هفتگی کاهش یافت و معامله‌گران در آستانه تأثیر بالای شاخص قیمت اصلی هزینه‌های مصرف شخصی ایالات متحده (PCE)، شاخص تورم ترجیحی فدرال رزرو، نگران بودند.

دفتر تحلیل اقتصادی ایالات متحده (BEA) روز جمعه گزارش داد که بر اساس سالانه، شاخص قیمت شاخص قیمت اصلی هزینه‌های مصرف شخصی ایالات متحده (PCE) 2.5٪ افزایش یافت. این رقم کمتر از 2.6 درصد پیش بینی بازار بود. شاخص قیمت اصلی شاخص قیمت هزینه‌های مصرف شخصی (PCE)، که شامل قیمت‌های پرنوسان مواد غذایی و انرژی نمی شود، در مدت مشابه 2.6 درصد افزایش یافت که با افزایش ژوئن مطابقت داشت و کمتر از پیش‌بینی 2.7 درصدی بازار بود. طبق پیش بینی ها، شاخص قیمت اصلی شاخص قیمت هزینه‌های مصرف شخصی (PCE) به صورت ماهانه 0.2 درصد افزایش یافت. آمار تورم ژوئیه شاخص قیمت اصلی شاخص قیمت هزینه‌های مصرف شخصی (PCE) نتوانست واکنش بازار را برانگیزد و افزایش جفت ارز GBP/USD را دشوار کرد.

تمرکز بر اشتغال غیرکشاورزی ایالات متحده در هفته ای با تعطیلات کوتاه

یکی دیگر از هفته های با تعطیلات کوتاه مدت در راه است، درحالیکه ایالات متحده روز دوشنبه را روز کارگر برگزار می کند. در آن روز به جز شاخص مدیران خرید (PMI) تولید نهایی S&P Global، هیچ چیز قابل توجهی از سوی بریتانیا وجود ندارد.

این یک تقویم اقتصادی کم داده در بریتانیا در هفته آینده است. در مقابل، داده‌های اشتغال با تأثیر بالا در ایالات متحده چهارشنبه منتشر می‌شوند و داده‌های مهم اشتغال غیرکشاورزی ایالات متحده در روز جمعه منتشر می‌شوند.

در اوایل هفته، شاخص مدیران خرید (PMI) تولید ISM ایالات متحده در روز سه شنبه گزارش خواهد شد. در همین حال، نظرسنجی JOLTS Job Openings در ایالات متحده در روز چهارشنبه کاهش خواهد یافت.

ادعاهای معمول هفتگی بیکاری ایالات متحده پس از داده های تغییر استخدام ADP منتشر می شود و به دنبال آن شاخص مدیران خرید (PMI) خدمات ISM منتشر می شود.

جدای از انتشار داده‌ها، معامله‌گران جفت ارز GBP/USD احساسات پیرامون انتظارات سیاست‌گذاری بانک‌های مرکزی، سخنرانی‌های مقامات فدرال رزرو و ریسک‌های ژئوپلیتیک خاورمیانه را به دقت بررسی می کنند.