تحلیل قیمت دلار | اوت 2024 — مجموعه گزارش‌های روزانه

این صفحه همه‌ی گزارش‌های «تحلیل قیمت دلار» اکونومیشن در اوت 2024 را یک‌جا و به ترتیب تاریخ گردآوری کرده است (3 گزارش). برای رفتن به گزارش هر روز، از فهرست زیر استفاده کنید.

• تحلیل دلار - 9 آگوست 2024
• تحلیل دلار - 15 آگوست 2024
• تحلیل دلار - 16 آگوست 2024

تحلیل دلار - 9 آگوست 2024

دلار پس از یک هفته پرنوسان ثابت است؛ داده های شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) مهم به نظر می رسند

دلار آمریکا روز جمعه ثابت ماند و پس از اینکه ادعاهای قوی تر بیکاری ایالات متحده، ترس از رکود در حال وقوع در بزرگترین اقتصاد جهان را کاهش داد، نزدیک به بالاترین سطح یک ماهه معامله شد.

شاخص دلار، که ارزش دلار را در برابر سبدی از شش ارز دیگر ارزیابی می کند، تا حد زیادی بدون تغییر در 103.007 معامله شد، که خیلی از سطح مشاهده شده قبل از انتشار بازار کار در روز جمعه، فاصله ندارد.

دلار پس از یک هفته نوسان ثابت است

داده های روز پنجشنبه نشان داد که مطالبات اولیه برای مزایای بیکاری 17,000 کاهش یافت و به 233,000 فصلی برای هفته منتهی به 3 آگوست رسید که بیشترین کاهش در حدود 11 ماه گذشته بود.

این به کاهش ترس ها مبنی بر اینکه اقتصاد ایالات متحده به سمت کاهش سخت پیش می رود و اینکه فدرال رزرو با تصمیم خود مبنی بر عدم کاهش نرخ بهره در اواخر ماه گذشته پشت منحنی مانده بود، کمک کرد.

تحلیلگران در ING در حال حاضر گفتند: «واکنش غیرعادی به آمار ادعاهای بیکاری دیروز گواهی بر حساسیت فوق العاده بالای بازارها به انواع نشانه ها در مورد چشم انداز کلان ایالات متحده در حال حاضر بود.»

توجه در هفته آینده به آخرین انتشار قیمت های مصرف کننده معطوف خواهد شد، درحالیکه معامله گران به دنبال راهنمایی بیشتر در مورد تغییرات احتمالی آتی فدرال رزرو هستند.

گروه ING افزود: «ما انتظار داریم که واکنش بازار به آمار شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) اصلی هفته آینده ایالات متحده حتی برای تغییرات کوچک از توافق 0.2 درصدی، قابل توجه باشد.

با توجه به ابزار FedWatch گروه CME، احتمال کاهش 50 واحد پایه نرخ بهره توسط فدرال رزرو در جلسه بعدی سیاست پولی خود در حال حاضر کمی بالاتر از 50٪ است، احتمال کاهش 25 واحد پایه اکنون 46 درصد در نظر گرفته می شود.

تحلیل دلار - 15 آگوست 2024

پیش از انتشار آمارهای کلیدی اقتصادی، شاخص دلار آمریکا به حدود 102.50 کاهش یافت

در پی داده‌های مختلط شاخص قیمت مصرف کننده (CPI)، دلار آمریکا همچنان به کاهش خود ادامه می‌دهد.

شاخص قیمت مصرف کننده ایالات متحده 2.9% در ماه ژوئیه در مقایسه با 3% در ژوئن افزایش یافت.

افزایش متوسط تورم ایالات متحده بحثی را در مورد میزان کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در ماه سپتامبر به راه انداخته است.

شاخص دلار آمریکا (DXY)، که ارزش دلار آمریکا (USD) را در برابر شش همتای اصلی دیگر ارزیابی می‌کند، برای پنجمین جلسه متوالی روند شکست خود را افزایش می‌دهد. شاخص دلار آمریکا در جلسه آسیایی روز پنجشنبه در حدود 102.60 معامله شد. پس از انتشار داده های شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) در روز چهارشنبه، که نشان دهنده افزایش متوسط ​​نرخ تورم سالانه ایالات متحده در ماه ژوئیه بود، دلار با چالش هایی مواجه شد. این امر انتظارات برای کاهش حداقل 25 واحد پایه ی نرخ بهره توسط فدرال رزرو در ماه سپتامبر را افزایش داده است.

شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) ایالات متحده در ماه ژوئیه 2.9 درصد نسبت به مدت مشابه سال قبل افزایش یافت که کمتر از رشد 3 درصدی در ژوئن و انتظارات بازار بود. شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) اصلی، که شامل گزارش های پرنوسان غذا و انرژی نمی شود، نسبت به مدت مشابه سال قبل 3.2 درصد افزایش یافت، که نسبت به رشد 3.3 درصدی در ژوئن کاهشی جزئی داشت اما با پیش بینی های بازار همسو بود.

سرمایه گذاران احتمالاً در حال بحث هستند که فدرال رزرو تا چه حد نرخ بهره را در سپتامبر کاهش خواهد داد. در حالی که معامله گران با احتمال 60 درصد، به کاهش 25 واحد پایه متمایل هستند، کاهش 50 واحد پایه همچنان یک احتمال باقی می ماند. طبق گزارش CME FedWatch، تا 36 درصد احتمال کاهش بیشتر در ماه سپتامبر وجود دارد.

با این حال، دلار آمریکا با رشد بازده اوراق قرضه خزانه داری حمایت شد. بازده اوراق قرضه 2 ساله و 10 ساله خزانه داری ایالات متحده در زمان نوشتن به ترتیب 3.95 و 3.83 درصد هستند. معامله گران احتمالا منتظر داده های اولیه ادعاهای بیکاری و خرده فروشی ایالات متحده هستند که قرار است روز پنجشنبه منتشر شود.

روز چهارشنبه، رویترز گزارش داد که جو بایدن، رئیس جمهور آمریکا هشدار داده است که ممکن است ایران در صورت آتش بس در غزه، از حمله به اسرائیل خودداری کند. این اظهارات به تقویت احساسات ریسک کمک می کند، که ممکن است بر دلار آمریکا فشار بیاورد. قرار است مذاکرات جدید آتش بس روز پنجشنبه در قطر برگزار شود، هرچند حماس اعلام کرده است که در این مذاکرات شرکت نخواهد کرد.

تحلیل دلار - 16 آگوست 2024

کاهش دلار آمریکا با کاهش نگرانی های رکود اقتصادی ایالات متحده

دلار آمریکا اندکی کاهش می یابد اما بهبود اخیر را که ناشی از داده های خوش بینانه ایالات متحده در روز پنجشنبه بود حفظ می کند.

رشد قوی خرده‌فروشی در ایالات متحده و کاهش ادعاهای بیکاری هفتگی خطرات کاهش سخت را کاهش می‌دهد.

معامله گران شرط هایی را که حامی کاهش 50 واحد پایه ای نرخ بهره توسط فدرال رزرو هستند، کاهش می دهند.

دلار آمریکا (USD) در جلسه روز جمعه اروپا کاهش یافت، اما بهبود روز پنجشنبه را با کاهش نگرانی های رکود اقتصادی ایالات متحده، حفظ می کند. شاخص دلار آمریکا (DXY) که ارزش دلار را در برابر شش ارز اصلی ارزیابی می‌کند، پس از بهبود از پایین‌ترین سطح 10 روزه 102.27 در روز پنجشنبه، نزدیک به 103.00 در نوسان است.

پس از آن که داده‌های خوش‌بینانه اقتصادی ایالات متحده نیز از بازده اوراق قرضه حمایت کرد، دلار به شدت افزایش یافت. بازده اوراق قرضه 10 ساله خزانه داری ایالات متحده در ساعات معاملاتی اروپا به حدود 3.91% کاهش می یابد، اما نسبت به پایین ترین سطح هفتگی خود که 3.81% بود، به طرز چشمگیری افزایش یافته است.

داده‌های روز پنجشنبه نشان داد که خرده‌فروشی ایالات متحده در ماه ژوئیه پس از انقباض در ژوئن با سرعت زیادی رشد کرد. خرده‌فروشی، معیار کلیدی برای هزینه‌های مصرف‌کننده، در برابر 0.3 درصد پیش بینی شده به شدت 1 درصد افزایش یافت و ترس از کاهش سخت را کاهش داد.

همچنین، تعداد کمتر از حد انتظار آمریکایی‌هایی که برای اولین بار برای دومین هفته متوالی درخواست مزایای بیکاری کردند، نشان داد که شرایط بازار کارآنقدرها که پس از انتشار داده های اشتغال غیرکشاورزی (NFP) در ماه ژوئیه به نظر می رسید، بد نیست. وزارت کار ایالات متحده نشان داد که مطالبات اولیه بیکاری 227 هزار نفر بود که کمتر از برآوردهای 235 هزار نفری و انتشار قبلی 234 هزار نفر بود.

بررسی روزانه محرک های بازار: کاهش دلار آمریکا با کاهش بازده اوراق قرضه

دلار آمریکا حرکت بهبود خود را حفظ می‌کند ازآنجاییکه داده‌های خوش‌بینانه اقتصادی ایالات متحده انتظارات بازار را مبنی بر اینکه فدرال رزرو چرخه کاهش سیاست‌های پولی خود را با رویکردی شدید آغاز کند، کاهش داده است. فعالان بازار در میان نگرانی ها از ورود ایالات متحده به رکود، شروع به پیش بینی کاهش 50 واحد پایه ای نرخ بهره از سوی فدرال رزرو در ماه سپتامبر کردند.

طبق ابزار CME FedWatch، داده‌های قیمت‌گذاری 30 روزه معاملات آتی صندوق فدرال رزرو نشان می‌دهد که احتمال کاهش 50 واحد پایه نرخ بهره از 51 درصدی که یک هفته پیش ثبت شده بود به 29.5 درصد کاهش یافته است. با این حال، گمانه زنی ها مبنی بر اینکه فدرال رزرو در ماه سپتامبر نرخ بهره را کاهش خواهد داد، بدون تغییر باقی مانده است.

در همین حال، سیاست گذاران فدرال رزرو نیز اذعان کرده اند که کاهش نرخ بهره مناسب شده است درحالیکه خطرات اکنون به بازار کار نیز گسترش یافته است. این هفته، رافائل بوستیک، رئیس بانک فدرال آتلانتا، در مصاحبه با فایننشال تایمز (FT) گفت که آماده کاهش نرخ بهره در ماه سپتامبر است. وقتی از بوستیک در مورد میزان کاهش نرخ بهره سوال شد، گفت که اگر بازار کار بیشتر راکد شود، با نیم درصد راحت است.

در آینده، سرمایه گذاران بر سخنرانی جرمی پاول، رئیس فدرال رزرو در سمپوزیوم آتی جکسون هول (JH) که از 22 تا 24 آگوست برگزار می شود، تمرکز خواهند کرد. پیش بینی می شود که فدرال رزرو داده هایی در مورد مسیر کاهش نرخ بهره ارائه دهد ازآنجاییکه تورم در مسیر بهبود به نرخ مطلوب 2 درصد باقی مانده و بازار کار دیگر بیش از حد داغ نمی شود.