تحلیل قیمت طلا - 17 سپتامبر 2024

قیمت طلا با افزایش اندک دلار در حالت تدافعی باقی می ماند، تمرکز بر تصمیم فدرال رزرو است

گاوهای قیمت طلا پیش از نشست مهم سیاست گذاری کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) که این سه شنبه آغاز می شود، محتاطانه رفتار می کنند.

شرط‌بندی برای کاهش 50 واحد پایه نرخ بهره فدرال رزرو باید گاوهای دلار را در حالت تدافعی نگه دارد و مقداری حمایت کند.

مشکلات اقتصادی چین، بلاتکلیفی سیاسی ایالات متحده و خطرات ژئوپلیتیکی باعث کاهش بیشتر خسارات می شود.

قیمت طلا در روز سه‌شنبه در میان کاهش رشد پس از صعود اخیر به بالاترین سطح تاریخی ثبت شده در روز گذشته، کاهش یافت، اگرچه روند نزولی همچنان کاهش یافته است. دلار آمریکا (USD) از پایین‌ترین سطح خود از ژوئیه 2023 که در روز دوشنبه تعیین شده بود، در بحبوحه تغییر موقعیت معاملات پیش از نشست مهم سیاست‌گذاری دو کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) که از امروز آغاز می‌شود، رشد کرد. این، به نوبه خود، به عنوان یک عامل کلیدی فشار بر این کالا تلقی می شود، اگرچه افزایش شرط بندی برای کاهش بیش از حد نرخ بهره توسط فدرال رزرو ممکن است همچنان به عنوان یک حمایت عمل کند.

در همین حال، داده‌های کلان ناامیدکننده چین که در آخر هفته منتشر شد، بر نگرانی‌ها در مورد کاهش رشد دومین اقتصاد بزرگ جهان افزود. جدای از این، خطرات ژئوپلیتیکی مداوم، همراه با عدم اطمینان سیاسی ایالات متحده در آستانه انتخابات نوامبر، تا حدودی از قیمت امن طلا حمایت می کند. علاوه بر این، ممکن است معامله گران ترجیح دهند منتظر خطرات اصلی رویدادهای بانک مرکزی بمانند - تصمیم فدرال رزرو در روز چهارشنبه، و پس از آن جلسات بانک مرکزی انگلستان (BoE) و بانک مرکزی ژاپن (BoJ) به ترتیب در روزهای پنجشنبه و جمعه اعلام می شوند.

بررسی روزانه محرک های بازار: به نظر می رسد معامله گران قیمت طلا پیش از خطرات کلیدی رویدادهای بانک مرکزی متعهد نیستند

افزایش شرط‌بندی‌ها برای کاهش بیش از حد نرخ بهره توسط فدرال رزرو، دلار آمریکا را به پایین‌ترین سطح خود از ژوئیه 2023 می‌کشاند و قیمت طلای بدون بازده را به رکورد جدیدی در روز دوشنبه رساند.

با توجه به ابزار FedWatch گروه CME، بازارها در حال حاضر با احتمال بیش از 60 درصد قیمت گذاری می کنند که بانک مرکزی ایالات متحده هزینه های استقراض را در روز چهارشنبه 50 واحد پایه کاهش دهد.

بازده اوراق قرضه 2 ساله دولتی ایالات متحده که حساس به نرخ بهره است به کمترین میزان از سپتامبر 2022 رسید و بازده اوراق قرضه 10 ساله خزانه داری ایالات متحده به ضعیف ترین سطح از ژوئن 2023 رسید.

شاخص تولید ایالت نیویورک در ماه سپتامبر به 11.5 رسید که بسیار بهتر از 3.9- پیش بینی شده و 4.7- قبلی بود، اگرچه تاثیر چندانی بر دلار آمریکا نداشت.

مجموعه ای از داده های ضعیف چین که در آخر هفته منتشر شد، به ضعف اقتصادی و چالش های بیشتر در دستیابی به هدف رسمی حدود 5 درصد نرخ رشد تولید ناخالص داخلی در سال 2024 اشاره کرد.

حماس هشدار داد که اگر اسرائیل به حملات نظامی خود ادامه دهد و با توافقی موافقت نکند، گروگان‌ها را در تابوت‌ها فرستاده و خطر درگیری گسترده‌تر در خاورمیانه را افزایش می‌دهد.

علاوه بر این، گزارش‌هایی مبنی بر تلاش برای ترور دوم علیه دونالد ترامپ، نامزد جمهوری‌خواه ریاست‌جمهوری، بر نگرانی ها افزود و به عنوان حمایت برای XAU/USD عمل می‌کند.

معامله گران صعودی، با این حال، قبل از موضع گیری برای مرحله بعدی یک حرکت جهت دار، توقف کوتاهی کرده و اکنون منتظر نتیجه نشست دو روزه سیاست پولی کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) هستند.

فدرال رزرو روز چهارشنبه تصمیم خود را اعلام خواهد کرد که با پیش بینی های اقتصادی جدید، از جمله به اصطلاح داده های لحظه ای و به دنبال آن فشار پس از جلسه همراه خواهد بود.

سرمایه گذاران از نزدیک نظرات جرمی پاول، رئیس فدرال رزرو را برای داده هایی در مورد مسیر کاهش نرخ بهره بررسی خواهند کرد، که به نوبه خود، تقاضای دلار را افزایش می دهد و انگیزه جدیدی برای کالا ایجاد می کند.