تحلیل قیمت طلا - 2 ژوئیه 2024

پیش از سخنرانی پاول، قیمت طلا با تقویت اندک دلار، نزدیک به پایین‌ترین سطح روزانه کاهش یافت

قیمت طلا در روز سه‌شنبه در میان خریدهای دلار با عرضه جدید روبرو شد.
افزایش شرط بندی برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در ماه سپتامبر هرگونه کاهش بیشتر برای XAU/USD را محدود می کند.
سخنرانی پاول، رئیس فدرال رزرو، پیش از صورتجلسه کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) در روز چهارشنبه، محرک خاصی بود.
قیمت طلا (XAU/USD) تلاش می‌کند تا از رشد متوسط ​​روز قبل به مقاومت محوری میانگین حرکتی ساده (SMA) 50 روزه بهره ببرد و فروشندگان جدیدی را در نشست آسیایی روز سه‌شنبه جذب کند. دلار آمریکا (USD) با افزایش چشمگیری روبرو می شود ازآنجاییکه معامله گران مشتاقانه منتظر نشانه های بیشتری در مورد مسیر کاهش نرخ بهره فدرال رزرو هستند که به نوبه خود، کالا را ضعیف می کند. جدای از این، لحن کلی مثبت در محدوده بازارهای سهام به عنوان یکی دیگر از عوامل فشار نزولی بر فلز گرانبهای امن در نظر گرفته می شود.

با این حال، با توجه به افزایش پذیرش مبنی بر اینکه فدرال رزرو چرخه کاهش نرخ بهره خود را در ماه سپتامبر آغاز خواهد کرد، هر گونه کاهش معنادار برای قیمت طلا هنوز مبهم به نظر می رسد. این شرط ها توسط شاخص مدیران خرید (PMI ISM ایالات متحده در روز دوشنبه منتشر شد، که نشان داد بخش تولید برای سومین ماه متوالی در ژوئن منقبض شد و قیمت های پرداخت شده توسط کارخانه ها برای نهاده ها به پایین ترین سطح شش ماهه کاهش یافت. جدای از این، مشکلات اقتصادی چین، تنش‌های ژئوپلیتیکی مداوم، همراه با عدم اطمینان سیاسی در ایالات متحده و اروپا، می‌تواند تا حدودی از پناهگاه امن XAU/USD حمایت کند.

معامله گران همچنین ممکن است ترجیح دهند قبل از سخنرانی جرمی پاول، رئیس فدرال رزرو در اواخر این سه شنبه و صورتجلسه کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) که قرار است در روز چهارشنبه منتشر شود، منتظر بمانند. علاوه بر این، جزئیات استخدام ماهانه ایالات متحده که به دقت مورد بررسی قرار می گیرد، و عموماً به عنوان گزارش اشتغال غیرکشاورزی (NFP) در روز جمعه شناخته می شود، ممکن است بر انتظارات درباره تصمیم سیاست پولی آتی فدرال رزرو تأثیر بگذارد. این به نوبه خود نقشی کلیدی در ایجاد احساسات پیرامون دلار خواهد داشت و مرحله بعدی حرکت جهت دار برای قیمت طلا را تعیین می کند.

بررسی روزانه محرک های بازار: قیمت طلا با قوی‌تر شدن دلار کاهش می‌یابد، درحالیکه معامله‌گران منتظر نشانه‌های بیشتر کاهش نرخ بهره از سوی فدرال رزرو هستند.

داده‌های کلان ضعیف تر ایالات متحده که روز دوشنبه منتشر شد، انتظارات مبنی بر کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در ماه سپتامبر و دوباره در دسامبر را افزایش داد و باعث شد تا قیمت طلا در طول روز کاهش یابد.

موسسه مدیریت تامین (ISM) اعلام کرد شاخص مدیران خرید (PMI) تولید آن برای دومین ماه متوالی در محدوده انقباض باقی ماند و از 48.7 به 48.5 در ژوئن کاهش یافت.

جزئیات بیشتر این گزارش نشان داد که شاخص اشتغال از 51.1 در ماه مه به 49.3 کاهش یافت و شاخص قیمت های پرداخت شده - مولفه تورم - در طول ماه گزارش شده از 57 به 52.1 کاهش یافت.

این بالاتر از شاخص قیمت مصرف شخصی (PCE) ایالات متحده در روز جمعه است، که نشان داد تورم در ماه مه به پایین‌ترین نرخ سالانه خود در بیش از سه سال گذشته کاهش یافت و شرط‌بندی برای شروع قریب‌الوقوع چرخه کاهش نرخ‌های بهره فدرال رزرو را افزایش داد.

خزانه داری ایالات متحده با افزایش احتمال انتخاب مجدد دونالد ترامپ به عنوان رئیس جمهور ایالات متحده در اواخر سال جاری کاهش یافت، که باعث شد مقداری از دلار آمریکا پوشش کوتاهی داشته باشد و سقف صعودی XAU/USD را محدود کرد.

سرمایه‌گذاران اکنون منتظر سخنرانی جرمی پاول، رئیس فدرال رزرو در اواخر این سه‌شنبه هستند تا  پیش از نشست کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) در روز چهارشنبه و گزارش اشتغال غیرکشاورزی ایالات متحده در روز جمعه انگیزه‌ای معنادار داشته باشد.

در همین حال، سند اقتصادی ایالات متحده در روز سه‌شنبه شامل انتشار داده‌های شغلی JOLTS است که ممکن است بر حرکت قیمت دلار تأثیر بگذارد و بیشتر به ایجاد فرصت‌های تجاری کوتاه‌مدت کمک کند.