تحلیل قیمت طلا - 25 سپتامبر 2024

به نظر می رسد قیمت طلا از اوج خود دور می شود، کاهش حمایت می شود

قیمت طلا در بحبوحه شرط‌بندی‌ها برای کاهش بیشتر سیاست‌های پولی فدرال رزرو، به اوج خود در تمام دوران رسید.

گاوها پیش از Fedspeaks و داده های شاخص قیمت هزینه‌های مصرف شخصی (PCE) ایالات متحده، در میان خرید بیش از حد شاخص قدرت نسبی (RSI) محتاط عمل می کنند.

نگرانی در مورد یک درگیری گسترده تر در خاورمیانه نیز اساس XAU/USD است.

قیمت طلا (XAU/USD) پس از ثبت رکورد در روز چهارشنبه، کاهش یافت و به پایین ترین سطح روزانه خود در حدود 2,655 دلار که وارد بازار اروپا می شود رسید. احساسات ریسک‌پذیری رایج، همراه با شرایط خرید بیش از حد در نمودار روزانه، باعث سودجویی و فشار بر فلز گرانبها در میان افزایش متوسط ​​دلار آمریکا (USD) می‌شود. با این حال، هر گونه کاهش اصلاحی معنی‌دار در میان شرط‌بندی‌ها برای کاهش سیاست پولی شدیدتر توسط فدرال رزرو کم به نظر می‌رسد. این باید به عنوان یک مانع برای دلار عمل کند و می تواند از فلز زرد بدون بازده حمایت کند.

جدای از این، خطر تشدید بیشتر تنش‌های ژئوپلیتیکی در خاورمیانه، همراه با بلاتکلیفی سیاسی ایالات متحده پیش از انتخابات ریاست‌جمهوری نوامبر، باید به کاهش نزولی برای قیمت طلا کمک کند. معامله گران همچنین ممکن است ترجیح دهند قبل از قرار دادن شرط های جهت دار جدید منتظر نشانه های بیشتری در مورد مسیر کاهش نرخ بهره فدرال رزرو باشند. از این رو، تمرکز بر سخنرانی‌های اعضای بانفوذ کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC)، از جمله جرمی پاول، رئیس فدرال رزرو در روز پنجشنبه است. جدا از این، شاخص قیمت هزینه مصرف شخصی ایالات متحده (PCE) در روز جمعه تقاضای دلار و XAU/USD را کنترل خواهد کرد.

بررسی روزانه محرک‌های بازار: قیمت طلا در میان ریسک‌پذیری، اندکی رشد کرد، پتانسیل صعودی بدون تغییر به نظر می‌رسد

با توجه به ابزار FedWatch گروه CME، بازارها در حال حاضر با احتمال بیش از 75 درصد قیمت گذاری می کنند که فدرال رزرو در نوامبر 50 واحد پایه دیگر نرخ بهره را کاهش دهد.

علاوه بر این، داده‌های کلان ضعیف‌تر آمریکا در روز سه‌شنبه بر دلار آمریکا فشار زیادی وارد کرد و آن را به زیر سطح YTD نزدیک کرد و قیمت طلا را به بالاترین سطح خود رساند.

شاخص اعتماد مصرف کننده هیئت کنفرانس (CB) در ماه سپتامبر بدتر شد و از 105.6 در آگوست به 98.7 کاهش یافت، در حالی که شاخص وضعیت فعلی از 134.6 به 124.3 کاهش یافت.

نظرسنجی از فدرال ریچموند نشان داد که فعالیت‌های تولیدی کند باقی مانده و شاخص تولید ترکیبی نسبت به 19- قبلی به 21- در سپتامبر کاهش یافته است.

حملات هوایی اسرائیل در جنوب و شرق لبنان در روز دوشنبه، که منجر به کشته شدن بیش از 500 نفر شد، خطر یک جنگ گسترده تر در خاورمیانه را افزایش داد و پناهگاه امن XAU/USD را بیشتر تقویت کرد.

خوش‌بینی اخیر که توسط اقدامات محرک جدید چین هدایت می‌شود، همچنان از افزایش ریسک حمایت می‌کند، اگرچه تاثیر چندانی در کاهش احساسات صعودی قوی پیرامون این فلز گرانبها ندارد.

سخنرانی‌های مقامات فدرال رزرو در این هفته، از جمله جرمی پاول، رئیس فدرال رزرو در روز پنجشنبه، برای داده هایی در مورد مسیر کاهش نرخ بهره مورد بررسی قرار می‌گیرد و انگیزه تازه‌ای برای این کالا فراهم می‌کند.

در همین حال، تمرکز بر انتشار شاخص قیمت مصرف شخصی ایالات متحده (PCE) در روز جمعه باقی خواهد ماند، که تقاضای دلار را در کوتاه مدت افزایش خواهد داد.