چشم انداز روزانه بازارهای مالی - 28 ژوئن 2024

توجه بازارهای سهام آسیا به یک مجموعه رشد پنج ماهه است؛ ین کاهش یافت

بازارهای سهام آسیا در روز جمعه برای پنجمین ماه متوالی با افزایش همراه هستند، با این دیدگاه روبه افزایش که کاهش تورم ایالات متحده به فدرال رزرو اجازه می دهد تا نرخ بهره را در سال جاری کاهش دهد، تقویت شده است.

جمعه پس از استراحت نسبتاً ضعیف هفته، مملو از رویدادهای مخاطره آمیز برای بازارها است، ازآنجاییکه اولین مناظره ریاست جمهوری ایالات متحده بین جو بایدن، رئیس جمهور دموکرات و رقیب جمهوری خواه او، دونالد ترامپ، پیش از انتخابات نوامبر در آتلانتا آغاز شد.

بازارهای چین با نگرانی سرمایه‌گذاران نسبت به آنچه که نامزدها در مورد روابط تجاری با پکن که در سال‌های اخیر بیش از پیش تیره شده است، می گویند شروعی سخت داشتند.

بایدن و ترامپ هر دو با اعمال و تهدید تعرفه ها، به ویژه بر چین، از یک موضع تجاری سختگیرانه حمایت کرده اند.

شاخص هانگ سنگ هنگ کنگ آخرین بار 0.1% کاهش داشت، در حالی که شاخص چین 0.05% کاهش داشت. 

از نظر داده‌ها، آمار شاخص قیمت اصلی مخارج مصرف شخصی ماه مه در ایالات متحده (PCE) - معیار ترجیحی فدرال رزرو برای تورم - اواخر روز جمعه منتشر می‌شود و می‌تواند چشم‌انداز نرخ‌های بهره ایالات متحده را مشخص تر کند.

تونی سیکامور، تحلیلگر بازار در IG گفت: اگر تورم اصلی شاخص قیمت هزینه های مصرف شخصی (PCE) امشب بسیار بالاتر از 2.6 درصد باشد که انتظار می رفت و پس از شگفتی های صعودی به داده های تورم کانادا و استرالیا در این هفته، این نگرانی‌ها را تشدید می‌کند که کاهش تورم جهانی به پایین‌ترین حد خود رسیده است و ممکن است در برخی کشورها دوباره شتاب گرفته باشد.

گسترده‌ترین شاخص سهام آسیا-اقیانوسیه MSCI غیر از ژاپن 0.03 درصد کاهش یافت، اما در مسیر رشد 3.1 درصدی در ماه بود که بهترین عملکرد از فوریه تاکنون است.

افزایش انتظارات در مورد چرخه تسهیل قریب الوقوع فدرال رزرو و شتاب ناشی از رونق هوش مصنوعی باعث افزایش ریسک در بازارهای سهام شده و وال استریت را به رکوردهای بالاتری رسانده و به نوبه خود بازارهای سهام آسیایی را بالا برده است.

بر اساس ابزار CME FedWatch، معامله گران اکنون با احتمال 64 درصد نسبت به 50 درصد یک ماه قبل برای اولین کاهش فدرال رزرو در ماه سپتامبر قیمت گذاری می کنند.

معاملات آتی S&P 500 و معاملات آتی نزدک هر دو به ترتیب 0.23% و 0.41% افزایش یافتند.

دلار در بازارهای ارز در صدر قرار گرفت و دلار استرالیا را 0.4 درصد کاهش داد و به 0.6621 دلار رساند.

یورو 0.16 درصد کاهش یافت و به 1.0687 دلار رسید و در مسیر کاهش ماهانه 1.5 درصدی قرار گرفت، از آنجاییکه یورو همچنان تحت تاثیر ناآرامی های سیاسی در منطقه قرار می گیرد و انتخابات زودهنگام فرانسه قرار است آخر هفته جاری آغاز شود.

ین در روز جمعه به پایین ترین حد خود در 38 سال اخیر کاهش یافت و به 161.27 در هر دلار رسید که ضعیف ترین سطح آن از سال 1986 است.

ارزش پول ژاپن در این ماه حدود 2.3 درصد و در سال گذشته بیش از 12 درصد در برابر دلار انعطاف پذیر کاهش یافته است، درحالیکه همچنان تحت تأثیر تفاوت های شدید نرخ بهره بین ایالات متحده و ژاپن قرار دارد، که جذابیت استفاده از ین را به عنوان ارز تامین مالی برای معاملات حمل و نقل حفظ کرده است.

آخرین کاهش ارزش پول ژاپن، سرمایه‌گذاران را در انتظار مداخله احتمالی توکیو نگه داشته است. مقامات ژاپنی 9.79 تریلیون ین (60.94 میلیارد دلار) در پایان آوریل و در اوایل ماه مه هزینه کردند تا ین را 5 درصد از پایین ترین سطح 34 ساله خود یعنی 160.245 در آن زمان افزایش دهند.

کریستوفر وونگ، استراتژیست ارزی در OCBC گفت: «در حالی که سطح ین یکی از عواملی است که باید در نظر گرفته شود، اما مقامات روی سرعت کاهش ارزش تمرکز می کنند، درحالیکه هدف از مداخله مهار نوسانات بیش از حد است.»

در همین حال، ضعف ین برای Nikkei که در گذشته بیش از 1 درصد افزایش یافت، یک موهبت بود. سود ماهیانه چشمگیر بیش از 3 درصد بود.

داده‌های روز جمعه نشان داد که قیمت‌های اصلی مصرف‌کننده در پایتخت ژاپن در ژوئن 2.1 درصد نسبت به سال گذشته افزایش یافته است، که نشان‌دهنده چالشی است که بانک مرکزی ژاپن در زمان‌بندی افزایش بعدی نرخ بهره با آن مواجه است، ازآنجاییکه فشار هزینه‌های ناشی از ین ضعیف تورم را بالاتر از هدف 2 درصد نگه می‌دارد اما به مصرف آسیب می رساند.

به طور جداگانه، روزنامه تجاری Nikkei روز جمعه گزارش داد که دولت ژاپن آتسوشی میمورا را به عنوان دیپلمات ارشد ارزی خود منصوب کرده و جایگزین ماساتو کاندا کرده است.

در بازارهای کالا، طلا تحت فشار ثابت ماندن دلار با مشکل مواجه شد و با 0.26 درصد کاهش به 2،321.19 دلار در هر اونس رسید.

معاملات آتی نفت خام برنت با 0.39 درصد افزایش به 86.73 دلار در هر بشکه رسید، در حالی که معامآتی نفت خام آمریکا با 0.42 درصد افزایش به 82.08 دلار در هر بشکه رسید.